一、企業(yè)概況

    中國神華能源股份有限公司（以下簡稱中國神華或公司）成立于2004年11月8日，是國家能源投資集團有限責任公司旗下A+H股旗艦上市公司，H股和A股股票分別于2005年6月15日、2007年10月9日在香港聯(lián)交所、上海證交所上市，連續(xù)11年榮獲上交所信息披露工作評價A級。截至2024年底，公司資產規(guī)模6581億元，綜合市值8221億元，職工總數(shù)8.3萬人。

    中國神華是全球領先的以煤炭為基礎的綜合能源上市公司，主要經營煤炭、電力、煤化工、鐵路、港口、航運六大板塊業(yè)務，以煤炭采掘業(yè)務為起點，利用自有運輸和銷售網絡，以及下游電力和煤化工產業(yè)，實行跨行業(yè)、跨產業(yè)縱向一體化發(fā)展和運營模式。入選中國ESG上市公司先鋒100、《財富》影響力榜、福布斯中國ESG 50、主板上市公司價值百強等榜單，獲評“金牛最具投資價值獎”“中國道德企業(yè)”等多項榮譽稱號，以品牌價值2321.56億元蟬聯(lián)中國品牌價值評價信息能源類上市公司第一名。

    二、案例背景

    隨著人們對氣候變化愈來愈關注和可持續(xù)發(fā)展理念深入人心，傳統(tǒng)能源行業(yè)持續(xù)發(fā)展也面臨綠色轉型與變革。中國神華作為全球領先的以煤炭為基礎的綜合能源上市公司，肩負著保障國家能源安全與推動能源行業(yè)綠色轉型的雙重重任。近年來，隨著環(huán)境、社會和公司治理（ESG）監(jiān)管日益嚴格和評級需求多元化，資本市場愈發(fā)關注公司ESG信息披露、社會責任履行、市值管理和可持續(xù)發(fā)展能力的建設情況，從而進一步增強對公司長遠發(fā)展的信心。

    2025年3月，中辦、國辦發(fā)布《關于健全社會信用體系的意見》，首次明確提出將ESG納入信用評級范疇；4月，中國人民銀行、國家發(fā)展改革委等七部委發(fā)布《關于進一步強化金融支持綠色低碳發(fā)展的指導意見》，首次明確提出將ESG納入信用評級范疇。國務院國資委也將ESG治理作為提高上市公司治理的有效措施。中國神華深刻認識到，信用是企業(yè)發(fā)展的基石，是企業(yè)生存的“紅線”，也是獲得社會公眾信任的資本。只有積極應對這些挑戰(zhàn)，創(chuàng)新ESG治理模式，將誠信合規(guī)與ESG深度融合，持續(xù)夯實信用基石，才能贏得社會公眾和資本市場的信任，在激烈的市場競爭中鞏固行業(yè)標桿地位，實現(xiàn)企業(yè)的高質量發(fā)展。

    三、主要舉措

    （一）強化頂層設計，夯實信用根基

    1.健全制度體系

    按照“全面覆蓋、重點突出、權責明確、高效協(xié)同”原則，建立完善董事會負責、管理層推進、本部部門和子分公司落實的誠信合規(guī)組織體系架構，推動各部門和所屬各級企業(yè)將誠信合規(guī)理念和要求融入公司發(fā)展戰(zhàn)略和日常生產經營管理，在組織機構層面確保誠信體系建設工作的有效推進。制定《信用管理辦法》《ESG管理辦法》《合規(guī)管理規(guī)定》《上市公司A+H合規(guī)風險預控指引》《合規(guī)審查實施辦法》等管理制度，明確各部門在信用建設中的責任邊界，打造規(guī)范化、法治化的運營環(huán)境。

    2.強化監(jiān)督管理

    開展覆蓋全業(yè)務范圍的全面風險評估工作，其中包含ESG相關風險的識別、評估與管理。加強內控風險管理與各項業(yè)務的全面融合，形成以風險為導向，包括風險評估與監(jiān)控、日常監(jiān)督和專項監(jiān)督檢查、年度內部控制評價等一體化閉環(huán)的內部控制體系。進一步擴大檢查內控評價范圍，分階段開展覆蓋所有經營單位的內部商業(yè)道德審計，披露審計結果及提升計劃。

    （二）探索新型模式，提升信用價值

    1.穩(wěn)步提升市值

    貫徹證監(jiān)會《關于加強上市公司監(jiān)管的意見（試行）》，堅持將投資者利益放在更加突出位置，及時回應投資者關切，增強投資者獲得感。制定公司《市值管理辦法》和年度《市值管理工作實施方案》，建設“11257”市值管理體系，細化分解工作任務，明確工作體系、管理策略和年度目標，推動公司內在價值和市場價值齊頭并進、共同成長。優(yōu)化公司治理，重視ESG建設，強化價值創(chuàng)造能力、提高核心資產質量、優(yōu)化資金精益管理，以合規(guī)主動信息披露增進市場信任，以真誠與投資者溝通贏得股東信心，以持續(xù)高水平回報吸引“知神華懂神華”投資者信賴。

    2.科技賦能信用管理

    對標國家及證券、行業(yè)、國資監(jiān)管規(guī)定要求和境內外主流評級機構評價指標，梳理涵蓋1200余項ESG指標體系，包括環(huán)境、社會和公司治理等29個議題，確保信息披露與監(jiān)管要求、國際標準無縫銜接。在此基礎上，率先開發(fā)ESG智慧管理系統(tǒng)，集成數(shù)據自動采集、波動預警、目標跟蹤、審批流程等功能，實現(xiàn)從數(shù)據源到披露的全流程智能化管控并不斷迭代優(yōu)化，更真實客觀披露治理成效。

    （三）踐行責任擔當，彰顯誠信品質

    1.鄉(xiāng)村振興

    2024年，中國神華投入約1.06億元用于鄉(xiāng)村振興，實施了34個幫扶項目，涵蓋產業(yè)幫扶、科技助農、消費幫扶等多個領域。在布拖縣開展黑綿羊智慧養(yǎng)殖項目，通過引進先進的養(yǎng)殖技術和管理模式，提高了黑綿羊的養(yǎng)殖效益，帶動了當?shù)剞r民增收致富。新建米脂縣小米航天育種基地及智能水肥一體化項目，助力當?shù)剞r業(yè)產業(yè)升級，為鄉(xiāng)村振興作出了積極貢獻。

    2.公益慈善

    公司長期投身于慈善公益事業(yè)，制定并實施《對外捐贈管理辦法》，積極支持社會教育、環(huán)境、健康、文化、體育等方面的事業(yè)發(fā)展。2024年，公司社會捐贈額達到25.07億元，用于修路架橋、建房供水、改善醫(yī)療條件等民生項目。公司還組織員工開展志愿服務活動，志愿者數(shù)量達到10,665人，志愿服務時長累計12.31萬小時，為社會傳遞了溫暖和正能量。

    3.社區(qū)建設

    發(fā)布《社區(qū)參與聲明》，積極識別、評估和緩解運營活動對周邊社區(qū)可能產生的影響，不斷完善社區(qū)溝通機制。公司本部及所屬子分公司共對屬地社區(qū)捐贈資金約3,199萬元，開展了一系列民生保障、助學助教、文化傳承、體育活動等項目，惠及當?shù)厣鐓^(qū)居民。公司在社區(qū)建設中注重保護原住民權益，依據《聯(lián)合國土著人民權利宣言》，與原住民進行充分溝通和協(xié)商，尊重他們的文化和傳統(tǒng)，保障他們的合法權益。

    4.員工關懷與發(fā)展

    堅持以人為本的發(fā)展理念，將員工身心健康與生命安全放在首位。提供行業(yè)內具有競爭力的薪酬福利體系，不斷優(yōu)化員工培訓計劃，為員工提供廣闊的職業(yè)發(fā)展空間。公司建立了完善的員工培訓體系，2024年投入培訓資金約3.85億元，開展了各類培訓活動，涵蓋政治素質培訓、企業(yè)高質量發(fā)展培訓、履職能力培訓等多個方面，全面提升了員工的綜合素質和業(yè)務能力。

    （四）培育誠信理念，營造誠信氛圍

    1.確立誠信核心地位

    將誠信作為企業(yè)的核心經營理念，融入企業(yè)的價值觀和文化體系中。在公司的使命、愿景和戰(zhàn)略目標中，充分體現(xiàn)誠信的重要性，使誠信成為全體員工共同的價值追求。公司倡導“誠信為本、品質至上”的價值觀，鼓勵員工在工作中堅守誠信原則，以誠信贏得客戶和社會的信任。

    2.建立誠信文化體系

    構建了一套完整的誠信文化體系，包括誠信理念、行為準則、道德規(guī)范等內容。通過制定《員工誠信手冊》等方式，明確員工在工作中的誠信行為規(guī)范，引導員工樹立正確的誠信觀念。公司還建立了誠信激勵機制，對在誠信方面表現(xiàn)突出的員工進行表彰和獎勵，對違規(guī)行為進行嚴肅處理，形成了良好的誠信文化氛圍。

    3.開展誠信宣傳教育與培訓

    通過多種形式開展誠信宣傳教育活動，如舉辦誠信主題講座、發(fā)放宣傳資料、開展知識競賽等，提高員工對誠信的認識和理解。組織誠信專題培訓，邀請專家學者和行業(yè)權威人士進行授課，提升員工的誠信意識和職業(yè)道德水平。在2024年，公司舉辦了多場誠信宣傳教育活動和專題培訓，覆蓋了全體員工，取得了良好的效果。

    （五）聚焦關鍵領域，提升誠信水平

    1.產品質量與服務質量提升

    公司制定并持續(xù)完善《煤炭質量管理辦法》《第三方煤炭質量檢驗單位管理辦法》等制度，加強產品質量管控。在產運銷各環(huán)節(jié)，公司嚴格進行質量檢測，確保產品質量合格。公司負責煤炭和煤化工產品銷售的41家二、三級單位均獲得ISO9001質量管理體系第三方認證，占比100%。在服務質量方面，公司制定了《煤炭銷售客戶管理辦法(試行)》等制度，通過多種渠道提升售前咨詢、售中履約、售后服務的綜合能力與專業(yè)素養(yǎng)，客戶滿意度較高。

    2.安全生產與責任落實

    公司始終堅守安全紅線意識，強化安全生產管理體系。公司董事會安全、健康、環(huán)保及ESG工作委員會監(jiān)督安全管理戰(zhàn)略規(guī)劃的實施，公司本部及所屬各級單位明確安全生產第一責任人，建立健全安全生產責任制。2024年，公司安全生產投入45.55億元，深入開展安全生產專項整治活動，加強重點領域安全管控，推進安全生產標準化建設，有效提升了安全生產水平。

    3.環(huán)境保護與可持續(xù)發(fā)展

    積極踐行綠色發(fā)展理念，將環(huán)境保護納入公司的戰(zhàn)略規(guī)劃和日常經營管理中。在應對氣候變化方面，公司制定了碳達峰、碳中和目標，采取了系列減碳轉型行動。在污染物排放管理方面，公司嚴格遵守環(huán)保法律法規(guī)，加大環(huán)保投入，加強廢氣、廢水的綜合治理，確保污染物達標排放。

    4.品牌建設與聲譽管理

    中國神華高度重視品牌建設，通過提升產品質量、服務水平和社會責任履行能力，樹立了良好的品牌形象。公司的品牌價值不斷提升，在“2025中國品牌價值評價信息”中位列能源化工領域第5名，并蟬聯(lián)能源上市公司榜首。加強聲譽管理，積極應對各類輿情事件，及時回應社會關切，維護公司的良好聲譽。

    四、實施效果

    （一）定量成效顯著

    1.ESG評級保持領先。在權威評級機構評估中，中國神華WIND-ESG評級連續(xù)保持“AA”級，MSCI評級在行業(yè)整體面臨壓力的情況下逆勢穩(wěn)居“BB”級，在行業(yè)內處于領先地位，彰顯公司在ESG治理方面的卓越成效。

    2.資本市場表現(xiàn)優(yōu)異。公司憑借良好的ESG表現(xiàn)，成功入選福布斯ESG50、央廣總臺先鋒100，三次上榜《財富》ESG影響力榜等多個具有廣泛影響力的榜單。在股價波動期，公司股價跑贏行業(yè)指數(shù)2.3%，這一數(shù)據直觀地反映了資本市場對公司的高度認可，也體現(xiàn)了公司ESG治理對企業(yè)價值的積極提升作用。

    （二）定性成果豐碩

    1.治理效能大幅提升。通過將ESG和誠信理念融入企業(yè)經營發(fā)展全過程，持續(xù)夯實信用基礎，借助ESG智慧管理平臺，實現(xiàn)管理數(shù)字化和經營智能化，充分利用信息技術手段及時共享信息、更新標準，及時向外傳遞治理表現(xiàn)，有效提升治理效能。

    2.行業(yè)引領作用凸顯。積極參與行業(yè)標準制定，將自身的實踐經驗和先進理念轉化為行業(yè)規(guī)范，為煤炭行業(yè)的綠色轉型和可持續(xù)發(fā)展提供了有力的支持和引領。

    3.社會效益顯著增強。通過優(yōu)化社區(qū)關系、開展生物多樣性保護項目等一系列舉措，有效降低了運營風險，增強了公眾對公司的信任度。在貢獻社會責任方面的努力不僅為公司創(chuàng)造了良好的發(fā)展環(huán)境，也為社會的可持續(xù)發(fā)展作出了積極貢獻。

    五、經驗啟示

    中國神華將ESG作為誠信合規(guī)關鍵抓手，使治理目標契合監(jiān)管要求，順應時代與政策導向，平衡經濟、社會和環(huán)境關系，實現(xiàn)可持續(xù)發(fā)展。精細對標促提升，深入剖析與國際權威評級體系的差距，精準定位短板，針對性改進，提升ESG治理效率與競爭力。

    科技驅動提供有力支撐，打造智慧化ESG管理平臺，解決數(shù)據治理難題，提升合規(guī)管理效率，為決策提供精準及時的信息。推動生態(tài)協(xié)同發(fā)展，聯(lián)合供應鏈伙伴共建數(shù)據共享平臺，促進數(shù)據與經驗交流，提升行業(yè)ESG水平，打造可持續(xù)產業(yè)生態(tài)。

    未來，中國神華將秉持可持續(xù)發(fā)展理念，持續(xù)創(chuàng)新ESG治理模式，為能源行業(yè)綠色轉型貢獻國家能源中國神華的力量。

案例創(chuàng)造單位：中國神華能源股份有限公司
案例創(chuàng)造者：唐壯、周奇龍、楊玲